美股情報站是為讀者精心打造的一個美股專欄，主要針對近期發(fā)生在美股市場上的各大熱點(diǎn)板塊、概念和個股進(jìn)行梳理，以期幫助讀者打開眼界看美股，并透視每一次市場異動背后的嚴(yán)密投資邏輯。

本期情報站為您帶來了鋁業(yè)和食品行業(yè)的最新資訊。在過去的一個月時間里，美股鋁業(yè)股票平均上漲了13.8%，在212個細(xì)分行業(yè)中排名第一。而在食品領(lǐng)域盡管因受上海福喜事件影響，麥當(dāng)勞、百勝(YUM)等快餐股表現(xiàn)不佳，但墨西哥快餐連鎖店ELPoloLoCo(以下簡稱LOCO)仍成為了上周美股市場的最大黑馬，上市以來累計漲幅高達(dá)174.67%。那么，上述異動將對A股市場產(chǎn)生怎樣的影響呢?

隨著投資者預(yù)計行業(yè)需求將超過供給，國際鋁價在7月下旬進(jìn)入牛市，而伴隨著這種猛烈的供需反轉(zhuǎn)預(yù)期，在美國上市的鋁業(yè)股過去1個月漲幅遙遙領(lǐng)先于其他板塊股票。

鋁板塊過去一個月漲14%/

受烏克蘭危機(jī)沖擊，美國股市在上周暴跌，標(biāo)普500指數(shù)下跌2.7%，創(chuàng)2012年6月以來最大單周跌幅。但盡管如此，在美國上市的鋁業(yè)股仍然堅挺，其過去一月平均漲幅在所有細(xì)分行業(yè)中排名第一。

數(shù)據(jù)顯示，在過去1個月，鋁業(yè)股票平均上漲了13.8%，在212個細(xì)分行業(yè)中排名第一，緊隨其后的分別是互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)(12%)和醫(yī)院(10.4%)。相比之下，表現(xiàn)最差的前三板塊依次是玩具商店(-21%)、住宅建設(shè)(-13%)和奶制品(-13%)。

但如果僅從過去一周來看，鋁業(yè)股平均漲幅僅0.3%，在所有行業(yè)中排名第13，漲幅最好的是游戲股，其平均漲幅為5.2%。

記者發(fā)現(xiàn)，在過去一個月 (7月1日~7月31日)，5家鋁業(yè)股中有三家漲幅超過20%，其中美國諾蘭達(dá)鋁業(yè)控股公司(NorandaAluminumHolding)表現(xiàn)最好，累計上漲25.21%，同期市值上漲5489萬美元至2.93億美元。

此外，全球第三大鋁業(yè)公司美國鋁業(yè)(Alcoa)累計上漲10.07%，亦遠(yuǎn)跑贏同期標(biāo)普500指數(shù)。對此，有分析人士指出，美國鋁業(yè)前景被看好最關(guān)鍵的原因包括：不斷深入涉及航空業(yè)、汽車行業(yè)復(fù)蘇提振需求以及公司不斷改善的基本面。

谷歌財經(jīng)數(shù)據(jù)顯示，截至6月底的最新財季，美國鋁業(yè)盡管營業(yè)收入同比下滑0.2%至58.36億美元，但受益于主營成本降低，同期實(shí)現(xiàn)凈利潤1.38億美元，較去年同期扭虧為盈。

今年供需缺口將至13.6萬噸/

事實(shí)上，在美國上市的鋁業(yè)股能有如此上佳表現(xiàn)，其背后蘊(yùn)藏的基本投資邏輯是行業(yè)供需很可能將反轉(zhuǎn)。

據(jù)彭博報道，美國銀行預(yù)計，全球鋁行業(yè)的需求將在今年超出供給13.6萬噸，而在2015年這一缺口將繼續(xù)擴(kuò)大到50.4萬噸。對此，法國外貿(mào)銀行(Natixis)駐倫敦首席大宗商品分析師尼克-布朗表示，“鋁的基本面正不斷改善，所以我們并不驚訝于鋁價暴漲，而隨著行業(yè)由供大于求轉(zhuǎn)向供不應(yīng)求，預(yù)計這種上漲還將繼續(xù)。”

數(shù)據(jù)顯示，截至7月31日，在倫敦金屬交易所(LME)上市的鋁現(xiàn)貨價格為2016.25美元/噸，該標(biāo)的曾在7月22日漲至2020美元/噸，較今年2月3日低點(diǎn)1658美元/噸上漲超過20%，宣告鋁現(xiàn)貨進(jìn)入牛市。

投資者確實(shí)有堅定的理由相信鋁價還將走高，一方面，由LME監(jiān)控的鋁庫存年內(nèi)下跌了9.4%至22個月以來新低，而中國以外的大型生產(chǎn)商則不斷削減產(chǎn)出;另一方面，即期交付的鋁現(xiàn)貨價格較3個月滾動價格貼水13.75美元/噸，該貼水為自2012年12月18日以來最低，暗示未來該金屬的供給將下滑。

值得一提的是，記者注意到，如今連大型鋁業(yè)公司也看好鋁價前景。據(jù)彭博報道，挪威海德魯公司(NorskHydroASA)將推遲生產(chǎn)主要鋁金屬直到市場穩(wěn)定，該公司即將離任的首席執(zhí)行官SveinRichardBrandtzaeg稱，“數(shù)年前全球鋁產(chǎn)能還整體過剩，如今情況卻大相徑庭，供需缺口正逐漸增大，而如果看中國以外地區(qū)，該缺口已高達(dá)約100萬噸。”

(關(guān)鍵字：美國鋁業(yè) 需求)