1.9月全國乘用車市場回顧

零售：2023年9月乘用車市場零售達(dá)到201.8萬輛，同比增長5.0%，環(huán)比增長5.0%。今年以來累計(jì)零售1523.3萬輛，同比增長2.4%。

今年9月車市零售環(huán)比走勢平穩(wěn)，在8月創(chuàng)出當(dāng)月歷史新高的情況下，9月零售低于2017年9月的歷史高點(diǎn)219萬約9%。9月車市季度沖刺目標(biāo)驅(qū)動(dòng)促銷明顯走強(qiáng)，燃油車和新能源車促銷均環(huán)比增大，購車消費(fèi)需求有所釋放。

國家層面針對汽車行業(yè)的政策指引頻出，旨在進(jìn)一步穩(wěn)定和擴(kuò)大汽車消費(fèi)。商務(wù)部推動(dòng)“百城聯(lián)動(dòng)”汽車節(jié)和“千縣萬鎮(zhèn)”新能源汽車消費(fèi)季活動(dòng)效果顯現(xiàn)，各地車展及發(fā)放消費(fèi)券等豐富多彩的促消舉措，對提振消費(fèi)信心有較好的增進(jìn)效果。

今年出游熱度依然居高不下，中秋國慶假期自駕出游人數(shù)眾多，伴隨著道路、休息區(qū)、補(bǔ)能設(shè)施等基礎(chǔ)建設(shè)的逐步完善，以及民宿體系精致化差異化發(fā)展，多重媒體發(fā)布助推自駕方案不斷更新迭代，對安全性和智能輔助的需求更強(qiáng)烈。前幾年的購車群體有了更好的產(chǎn)品選擇和更加實(shí)惠的定價(jià)，車市更新消費(fèi)需求提升較強(qiáng)。

9月自主品牌零售107萬輛，同比增長20%，環(huán)比增長7.9%。2023年9月自主品牌國內(nèi)零售份額為53.4%，同比增長6.4個(gè)百分點(diǎn)；2023年自主品牌累計(jì)份額51%，相對于去年同期增加4.9個(gè)百分點(diǎn)。9月自主品牌批發(fā)市場份額56.6%，較去年同期增6.3個(gè)百分點(diǎn)；自主品牌在新能源市場和出口市場獲得明顯增量，頭部傳統(tǒng)車企轉(zhuǎn)型升級表現(xiàn)優(yōu)異，比亞迪汽車、長安汽車、吉利汽車等傳統(tǒng)車企品牌份額提升明顯。

9月主流合資品牌零售67萬輛，同比下降12%，環(huán)比增長4%。9月的德系品牌零售份額20.2%，同比下降0.9個(gè)百分點(diǎn)，日系品牌零售份額16.6%，同比下降1.1個(gè)百分點(diǎn)。美系品牌市場零售份額達(dá)到7.3%，同比下降3.3個(gè)百分點(diǎn)。

9月豪華車零售27萬輛，同比下降7%，環(huán)比下降4%。去年受芯片供給短缺影響的豪車缺貨問題逐步改善，豪車市場走勢相對平穩(wěn)。

出口：今年總體汽車出口延續(xù)去年年末強(qiáng)勢增長特征。乘聯(lián)會(huì)統(tǒng)計(jì)口徑下的9月乘用車出口（含整車與CKD）35.7萬輛，同比增長50%，環(huán)比增長8%。1-9月乘用車出口267.7萬輛，同比增長68%。9月新能源車占出口總量的25.4%。隨著出口運(yùn)力的提升，9月自主品牌出口達(dá)到29.7萬輛，同比增長46%，環(huán)比增長5%；合資與豪華品牌出口6.1萬輛，同比增長80%。

生產(chǎn)：9月乘用車生產(chǎn)243.1萬輛，同比增長2.8%，環(huán)比增長8.7%。由于市場競爭已發(fā)生結(jié)構(gòu)性變化，企業(yè)生產(chǎn)極其謹(jǐn)慎。其中豪華品牌生產(chǎn)同比下降17%，環(huán)比下降11%；合資品牌生產(chǎn)同比下降10%，環(huán)比增長19%；自主品牌生產(chǎn)同比增長17%，環(huán)比增長8%。

批發(fā)：9月全國乘用車廠商批發(fā)244.9萬輛，同比增長6.6%，環(huán)比增長9.5%。今年以來累計(jì)批發(fā)1781.3萬輛，同比增長6.6%。受新能源及出口市場拉動(dòng)的促進(jìn)，9月廠商銷量創(chuàng)出當(dāng)月歷史新高。9月自主車企批發(fā)138萬輛，同比增長21%，環(huán)比增長8%。主流合資車企批發(fā)75.8萬輛，同比下降8%，環(huán)比增長16%。豪華車批發(fā)30.8萬輛，同比下降6%，環(huán)比增長2%。

9月乘用車主力廠商總體表現(xiàn)較強(qiáng)。萬輛以上銷量的乘用車企業(yè)廠商共34家（環(huán)比增4家），其中同比增速超50%的有6家，同比增速超10%的有18家。

庫存：9月廠商生產(chǎn)增產(chǎn)慢，而零售回暖，推動(dòng)渠道庫存改善，形成了廠商產(chǎn)量低于批發(fā)1.8萬輛，而廠商國內(nèi)批發(fā)高于零售7萬輛的去庫存走勢。廠家與渠道從去年12月到今年9月持續(xù)去庫存55萬輛從而減緩了渠道庫存壓力。

新能源：9月新能源乘用車生產(chǎn)達(dá)到79.8萬輛，同比增長10.7%，環(huán)比增長1.2%。今年以來累計(jì)生產(chǎn)590.0萬輛，同比增長31.8%。9月新能源乘用車批發(fā)銷量達(dá)到82.9萬輛，同比增長23.0%，環(huán)比增長4.2%。今年以來累計(jì)批發(fā)590.4萬輛，同比增長36.0%。9月新能源車市場零售74.6萬輛，同比增長22.1%，環(huán)比增長4.2%。今年以來累計(jì)零售518.8萬輛，同比增長33.8%。

1)批發(fā)：9月新能源車廠商批發(fā)滲透率33.9%，較2022年9月29.3%的滲透率提升4.5個(gè)百分點(diǎn)。9月，自主品牌新能源車滲透率49.9%；豪華車中的新能源車滲透率31.1%；而主流合資品牌新能源車滲透率僅有5.8%。9月純電動(dòng)批發(fā)銷量56.3萬輛，同比增長11.2%，環(huán)比增長2.7%；插電混動(dòng)銷量26.6萬輛，同比增長58.7%，環(huán)比增長7.3%，新能源車占比32%，較同期增加7個(gè)點(diǎn)占比。9月B級電動(dòng)車銷量16.6萬輛，同比增長17%，環(huán)比下降2%，占純電動(dòng)份額29%。純電動(dòng)市場的A00+A0級經(jīng)濟(jì)型電動(dòng)車市場崛起，其中A00級批發(fā)銷量9.4萬輛，同比下降23%，環(huán)比增長10%，占純電動(dòng)的17%份額，同比下降7個(gè)百分點(diǎn)份額；A0級批發(fā)銷量17.2萬輛，占純電動(dòng)的31%份額，同比增加10個(gè)百分點(diǎn)；A級電動(dòng)車11.4萬，占純電動(dòng)份額20%；各級別電動(dòng)車銷量相對分化。

9月乘用車批發(fā)銷量超兩萬輛的車型有26個(gè)：比亞迪宋 62,840輛、Model Y 53,249輛、比亞迪秦 45,072輛、比亞迪海鷗 40,092輛、比亞迪海豚 32,927輛、比亞迪元 32,856輛、速騰 30,661輛、朗逸 29,895輛、哈弗H6 27,824輛、埃安Y 27,496輛、軒逸 27,198輛、博越 24,791輛、長安CS75 24,560輛、瑞虎7 23,486輛、凱美瑞 23,340輛、CR-V 22,962輛、比亞迪漢 22,794輛、鋒蘭達(dá) 22,628輛、思域 22,584輛、五菱繽果 22,006輛、埃安S 21,546輛、帝豪20,874輛、瑞虎8 20,847輛、Model 3 20,824輛、帕薩特 20,114輛、星越 20,035輛。其中新能源位列總體乘用車車型銷量前6位，優(yōu)勢地位明顯。

2）零售：9月新能源車國內(nèi)零售滲透率36.9%，較去年同期31.8%的滲透率提升5.1個(gè)百分點(diǎn)。9月，自主品牌中的新能源車滲透率59.4%；豪華車中的新能源車滲透率24.0%；而主流合資品牌中的新能源車滲透率僅有6.2%。從月度國內(nèi)零售份額看，9月主流自主品牌新能源車零售份額72.1%，同比提升2.1個(gè)百分點(diǎn)；合資品牌新能源車份額5.8%，同比下降0.5個(gè)百分點(diǎn)；新勢力份額14%，同比下降1.3個(gè)百分點(diǎn)；特斯拉份額5.8%，同比下降0.6個(gè)點(diǎn)。

3）出口：9月新能源乘用車出口9.1萬輛，同比增長107%，環(huán)比8月增長16%，占乘用車出口25.4%；其中純電動(dòng)占比新能源出口的94.7%，A0+A00級純電動(dòng)出口占新能源出口的48%。伴隨著中國新能源的規(guī)模優(yōu)勢和市場擴(kuò)張需求，中國制造新能源產(chǎn)品品牌越來越多地走出國門，在海外的認(rèn)可度持續(xù)提升，以及服務(wù)網(wǎng)絡(luò)的不斷完善，由此新能源出口市場仍然向好，前景可期。9月廠商出口方面，特斯拉中國30,566輛、比亞迪汽車28,039輛、上汽乘用車12,678輛、吉利汽車5,026輛、東風(fēng)乘用車4,028輛、智馬達(dá)汽車2,146輛、哪吒汽車1,473輛、創(chuàng)維汽車1,420輛、長城汽車791輛、小鵬汽車766輛、上汽通用五菱597輛、廣汽傳祺536輛、廣汽埃安527輛。從自主出口的海外市場零售數(shù)據(jù)監(jiān)控看，A0級電動(dòng)車占比達(dá)60%，是出口絕對主力，上汽等自主品牌在歐洲表現(xiàn)較強(qiáng)，比亞迪在東南亞市場崛起。除了傳統(tǒng)出口車企的靚麗表現(xiàn)，近期新勢力出口也逐步啟動(dòng)，海外市場也有數(shù)據(jù)開始顯現(xiàn)。

4）車企：9月新能源乘用車企業(yè)總體走勢較強(qiáng)，比亞迪純電動(dòng)與插混雙驅(qū)動(dòng)夯實(shí)自主品牌新能源領(lǐng)先地位；以長安、上汽、廣汽、吉利等為代表的傳統(tǒng)車企在新能源板塊表現(xiàn)尤為頑強(qiáng)。在產(chǎn)品投放方面，隨著自主車企在新能源路線上的多線并舉，市場基盤持續(xù)擴(kuò)大，廠商批發(fā)銷量突破萬輛的企業(yè)達(dá)到17家（環(huán)比增2家，同比增2家），占新能源乘用車總量88.4%（上月87.2%，去年同期83.2%）。其中：比亞迪286,903輛、特斯拉中國74,073輛、吉利汽車53,692輛、廣汽埃安51,596輛、長安汽車42,812輛、理想汽車36,060輛、上汽通用五菱29,129輛、上汽乘用車27,057輛、長城汽車21,868輛、小鵬汽車16,076輛、零跑汽車15,800輛、蔚來汽車15,641輛、上汽大眾15,014輛、奇瑞汽車13,385輛、哪吒汽車13,211輛、華晨寶馬10,038輛、上汽通用10,005輛。

5）新勢力：9月新勢力零售份額14%，同比下降1.3個(gè)百分點(diǎn)；理想、零跑等新勢力車企銷量同比和環(huán)比表現(xiàn)總體仍較強(qiáng)。主流合資品牌中,南北大眾強(qiáng)勢領(lǐng)先，新能源車批發(fā)24,189輛，占據(jù)主流合資純電動(dòng)51%強(qiáng)份額，大眾堅(jiān)定的電動(dòng)化轉(zhuǎn)型戰(zhàn)略初見成效。其他合資與豪華品牌仍待發(fā)力。

6）普混：9月普通混合動(dòng)力乘用車批發(fā)91,481輛，同比增長12%，環(huán)比增長8%。其中廣汽豐田32,199輛、一汽豐田29,138輛、東風(fēng)本田7,713輛、廣汽本田5,382輛、東風(fēng)乘用車4,667輛、吉利汽車3,409輛、廣汽傳祺3,278輛、上汽通用五菱2,345輛、長安福特1,791輛、東風(fēng)日產(chǎn)1,099輛、江蘇悅達(dá)起亞457輛，混合動(dòng)力的自主品牌銷量逐步提升。

2.2023年10月全國乘用車市場展望

因國慶中秋雙節(jié)的8天假日前移占用9月份2天的關(guān)系，10月有19個(gè)工作日，較2022年10月多1個(gè)工作日，有利于車市產(chǎn)銷增量。由于受環(huán)境影響去年10月的乘用車零售僅184萬輛，低于2022年8月零售187萬輛的銷量，季節(jié)消費(fèi)規(guī)律異常，因此今年10月和11月的零售同比增長潛力較大。

隨著國家促消費(fèi)政策效應(yīng)不斷累積，經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中積極因素不斷增多，雖然“十一”長假后市場還有幾天恢復(fù)期，但從10月中旬就開始進(jìn)入年底的市場加速期，10月的車市增長環(huán)境較好。

由于近兩年樓市的高位調(diào)整，原本購房消費(fèi)擠壓家庭可支配收入的影響逐步緩解，消費(fèi)內(nèi)生動(dòng)力逐步筑底恢復(fù)。購房投資熱度下降后，其他各類消費(fèi)開始理性復(fù)蘇，中秋國慶期間的旅游熱潮也體現(xiàn)了樓市降溫消費(fèi)回暖趨勢，有利于秋季車市的持續(xù)走好。

近期各地促消費(fèi)政策持續(xù)在線，各類車展等線下活動(dòng)蓬勃開展，拉動(dòng)消費(fèi)效果持續(xù)體現(xiàn)。隨著天氣轉(zhuǎn)冷和秋收完成，返鄉(xiāng)農(nóng)民工增多，農(nóng)村地區(qū)的購車熱情會(huì)逐步釋放，新能源車和中低端燃油車市場也會(huì)逐步升溫。

歐美利率處于高位，導(dǎo)致海外經(jīng)濟(jì)相對低迷，尤其是南美和非洲等車市持續(xù)低迷，受此影響中國汽車出口南半球不斷萎縮。目前歐盟的反補(bǔ)貼調(diào)查，釋放出口曲折承壓信號，可能不利于中國汽車出口的持續(xù)增長，也對當(dāng)前碳排放核算、電池回收回溯等體系提出了加快高質(zhì)量建設(shè)的要求。

由于沒有了去年四季度補(bǔ)貼退出的新能源搶購潮，且2024年購置稅政策調(diào)整涉及范圍主要圍繞中高端車型展開，電池需求逐步理性。隨著碳酸鋰價(jià)格的持續(xù)下行和油價(jià)的上漲，國內(nèi)新能源制造成本和使用成本優(yōu)勢仍然顯著，有利于四季度新能源車市場持續(xù)增長。

目前乘用車市場庫存處于年度內(nèi)的季節(jié)性加庫存期，由于冬季到春節(jié)前購車需求較旺，因此歷年此時(shí)都是加庫存力度較大的時(shí)段。今年以來呈旺季不旺和淡季不淡的走勢，年末市場需要謹(jǐn)慎考慮沒有政策退出的旺銷期，庫存?zhèn)湄浺��?jǐn)慎。

3.購車消費(fèi)的內(nèi)需拉動(dòng)效果日益凸顯

購車消費(fèi)的內(nèi)需拉動(dòng)日益凸顯，今年中秋國慶雙節(jié)自駕游推動(dòng)購車熱潮。根據(jù)文化和旅游部數(shù)據(jù)：中秋節(jié)、國慶節(jié)假期8天，國內(nèi)旅游出游人數(shù)8.26億人次，按可比口徑同比增長71.3%，較2019年增長4.1%。

今年車市的特征是淡季不淡，6-9月車市消費(fèi)相對火爆，8-9月實(shí)現(xiàn)乘用車零售的同比正增長，今年6-9月零售763萬輛，高于歷史峰值年份2017年6-9月的零售量747萬輛約2%，形成淡季不淡的良好局面，這對中秋國慶出游帶來良好的自駕游車輛供給基礎(chǔ)，而且租車市場也是極度火爆，9月下半個(gè)月國慶中秋租車預(yù)訂量暴增，租車價(jià)格也是明顯上漲。個(gè)性自駕出游成為拉動(dòng)內(nèi)需的重要推動(dòng)。

2017年樓市價(jià)格較低，消費(fèi)者負(fù)債低、購買力強(qiáng)。2017年之前購車高峰期的用戶逐步進(jìn)入換購周期，推動(dòng)20萬以上高端車型的較強(qiáng)增長。隨著樓市的降溫，樓市與車市的和諧關(guān)系逐步建立，前期樓市發(fā)展過快擠壓家庭消費(fèi)問題逐步緩解。根據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局2021年的同口徑數(shù)據(jù)可以看到，從數(shù)量角度看，居民消費(fèi)購買一輛乘用車，同時(shí)購買了72平米的住宅。而且購買15萬元車的對等投資購買了74萬元的房子，居民總支出房子與汽車的支出比例嚴(yán)重失衡。

隨著住房不炒的理念進(jìn)一步推進(jìn)、存量房的房貸利率的調(diào)整，居民投資更加理性，綜合推動(dòng)購車消費(fèi)的恢復(fù)，近期中西部地區(qū)樓市低迷，促進(jìn)居民購車消費(fèi)理性回升，實(shí)現(xiàn)購房與購車的均衡發(fā)展。

4.堅(jiān)決反對歐盟對中國新能源汽車出口反補(bǔ)貼調(diào)查

繼歐盟委員會(huì)主席9月13日宣布將展開反補(bǔ)貼調(diào)查后，歐盟委員會(huì)上周星期三（10月4日）發(fā)布公告，稱其決定正式對進(jìn)口自中國的純電動(dòng)載人汽車發(fā)起反補(bǔ)貼調(diào)查。公告稱，委員會(huì)收集的證據(jù)表明，中國汽車產(chǎn)業(yè)從補(bǔ)貼中受益，這卻嚴(yán)重?fù)p害了歐盟工業(yè)。

中國新能源補(bǔ)貼在2022年底已經(jīng)完全退出，而且為了公平競爭，國家要求地方在2018年底開始就不能給新能源車補(bǔ)貼，規(guī)范市場秩序。隨后國家補(bǔ)貼有序退出，推動(dòng)中國新能源汽車強(qiáng)大。歐方發(fā)起此次反補(bǔ)貼調(diào)查僅依據(jù)對所謂補(bǔ)貼項(xiàng)目和損害威脅的主觀臆斷，缺乏充足證據(jù)支持，不符合世貿(mào)組織相關(guān)規(guī)則。

我們堅(jiān)決反對歐盟對中國新能源汽車出口的評價(jià)，不是因?yàn)楂@得了巨額的國家補(bǔ)貼，是因?yàn)槌浞质袌龈偁幭碌闹袊�產(chǎn)業(yè)鏈競爭力強(qiáng)。但這也是中國新能源汽車強(qiáng)大后的必然伴生現(xiàn)象，強(qiáng)大了才有人關(guān)注，有人感覺不舒服。歐盟對中國電動(dòng)汽車開展調(diào)查是法國等早有提議，慕尼黑車展后才發(fā)動(dòng)調(diào)查，應(yīng)該并不突然。

歐盟對中國的反補(bǔ)貼調(diào)查存在明顯的雙重標(biāo)準(zhǔn)，實(shí)質(zhì)是對中國技術(shù)崛起的一種阻礙和遏制，違反了世貿(mào)組織的公平性規(guī)則。歐盟應(yīng)客觀看待中國電動(dòng)汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展，而不是隨意動(dòng)用單邊經(jīng)貿(mào)工具來阻止中國電動(dòng)汽車產(chǎn)品在歐發(fā)展或提高企業(yè)經(jīng)營成本。我們應(yīng)該積極應(yīng)對，有理有據(jù)有節(jié)地應(yīng)對調(diào)查，力爭最好的結(jié)果。同時(shí)我們車企應(yīng)該加速全球化布局，實(shí)現(xiàn)自主崛起的產(chǎn)業(yè)強(qiáng)國愿景。

5.MPV市場呈現(xiàn)良好發(fā)展態(tài)勢

2023年1-9月MPV國內(nèi)市場零售同比增長18%，新品增量效應(yīng)下實(shí)現(xiàn)超強(qiáng)增長。MPV市場的B級以上車型增長40%，而A級下降10%，A0級下降27%，體現(xiàn)了車輛大型化、車型升級更新的變化趨勢。其中自主品牌諸如騰勢、極氪、廣汽傳祺等在中高端MPV獲得巨大的增長，上汽通用、廣汽豐田等合資品牌仍保持銷量基本穩(wěn)定，使得MPV市場逐步邁入高質(zhì)量充分競爭格局。

MPV擁有寬大駕乘空間和超長載貨空間的獨(dú)特賣點(diǎn)，同時(shí)整車質(zhì)量較大，當(dāng)前主被動(dòng)安全配置搭載水平跟隨乘用車主流車型，出行有保障，是宜商宜家的很好選擇。在互聯(lián)網(wǎng)電商對傳統(tǒng)批發(fā)零售流通模式和物流配送專業(yè)化模式的巨大沖擊后，A級以下MPV快速萎縮。隨著中國二胎政策的放開，家庭多子化、大型化的變化凸顯，大家庭的增長帶來中大型MPV市場的巨大需求。

新能源電動(dòng)化提升了MPV產(chǎn)品的駕乘體驗(yàn)，拓展了MPV更多的出行場景。由于MPV車身寬大，電動(dòng)智能化改善了駕控體驗(yàn)和停車狀態(tài)下的第三生活空間優(yōu)勢；在動(dòng)力油耗方面，電動(dòng)化帶來了提速快、使用成本大幅下降的巨大優(yōu)勢。隨著高端MPV產(chǎn)品的體驗(yàn)改善，加之新能源車的路權(quán)優(yōu)勢明顯，新能源車可以每天出行，而燃油車在部分政策性限行城市就要有一天無法正常出行，對出行帶來嚴(yán)重不便。因此促使高端MPV新能源自主的快速崛起。

當(dāng)前日系中高端MPV由于車型平臺發(fā)展階段和市場定位考量，給自主MPV崛起帶來巨大的機(jī)會(huì)。隨著中國家庭人員結(jié)構(gòu)的變化，未來MPV高端化增長不是曇花一現(xiàn)，尤其是新能源化推動(dòng)MPV市場可持續(xù)增長，對自主品牌崛起帶來更好的發(fā)展機(jī)遇。

(關(guān)鍵字：廣義 乘用車)